검은 머리의 그녀는 악당 성태를 배신하고 그의 부하였던 아편쟁이 만호와 색정에 빠지는데 결국 성태에게 납치되어 얼굴에 상처를 입고 창녀로 전락한다. 그 후 그녀는 진실한 사나이를 만나 참된 사랑을 하게 되는데 이를 안 성태는 그 사나이의 여동생을 납치하고는 그녀와 교환할 것을 제의한다. 그러나 그는 끝내 거부하고 성태와 그는 서로의 칼을 맞고 숨진다.